中國證券業(yè)協(xié)會(huì)關(guān)于發(fā)布《融資融券合同必備條款》和

　　　　　　　　《融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)揭示書必備條款》的通知

　　　　　　　　　　　　 中證協(xié)發(fā)[2006]289號(hào)



各證券公司：

　　為適應(yīng)開展融資融券業(yè)務(wù)試點(diǎn)的需要，規(guī)范融資融券合同內(nèi)容，保護(hù)證券公司與客戶雙方的合法權(quán)益，根據(jù)《證券公司融資融券業(yè)務(wù)試點(diǎn)管理辦法》、《證券公司融資融券業(yè)務(wù)試點(diǎn)內(nèi)部控制指引》等規(guī)定，我會(huì)組織業(yè)內(nèi)制訂了《融資融券合同必備條款》和《融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)揭示書必備條款》（以下統(tǒng)稱《必備條款》），經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)，現(xiàn)予發(fā)布。現(xiàn)將有關(guān)事項(xiàng)通知如下：

　　一、融資融券合同是證券公司與客戶據(jù)以建立法律關(guān)系，約定權(quán)利義務(wù)，開展融資融券業(yè)務(wù)活動(dòng)，明確爭議解決方式的法律文件。開展融資融券業(yè)務(wù)試點(diǎn)的證券公司（以下簡稱試點(diǎn)證券公司），應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格按照《必備條款》的規(guī)定，制訂本公司融資融券合同的標(biāo)準(zhǔn)文本，對(duì)在融資融券過程中可能發(fā)生的事項(xiàng)加以明確約定；標(biāo)準(zhǔn)文本可以按融資合同、融券合同分別制訂，也可以按融資融券合同統(tǒng)一制訂。

　　二、試點(diǎn)證券公司可以根據(jù)中國證監(jiān)會(huì)、證券交易所、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的有關(guān)規(guī)定和融資融券業(yè)務(wù)試點(diǎn)內(nèi)部管理的實(shí)際需要，在制訂本公司融資融券合同標(biāo)準(zhǔn)文本時(shí)，對(duì)《必備條款》的內(nèi)容做必要增加和補(bǔ)充，也可做文字和條文的變動(dòng)。但增補(bǔ)、變動(dòng)內(nèi)容不得與《必備條款》的規(guī)定相抵觸。

　　三、試點(diǎn)證券公司制訂的融資融券合同標(biāo)準(zhǔn)文本應(yīng)當(dāng)詳細(xì)、具體，不得再采取簽署補(bǔ)充協(xié)議等方式對(duì)有關(guān)事項(xiàng)加以約定。融資融券合同標(biāo)準(zhǔn)文本在使用前應(yīng)報(bào)我會(huì)備案。

　　四、試點(diǎn)證券公司應(yīng)按照我會(huì)規(guī)定的式樣，制作融資融券交易所需的客戶信用證券賬戶卡，并交付客戶。

　　附件：

　　1、《融資融券合同必備條款》；

　　2、《融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)揭示書必備條款》；

　　3、客戶信用證券賬戶卡式樣。



　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　 中國證券業(yè)協(xié)會(huì)

　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　二oo六年九月五日



　　　　　　　　　　　　融資融券合同必備條款



　　第一條 證券公司開展融資融券業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)與投資者簽訂融資融券合同（以下簡稱合同）。合同應(yīng)載明當(dāng)事人姓名、住所等相關(guān)信息，包括但不限于：

　　甲方（指投資者，下同）：姓名（或名稱）、住所、法定代表人姓名、公司營業(yè)執(zhí)照/個(gè)人身份證件號(hào)碼、聯(lián)系方式等。

　　乙方（指證券公司，下同）：名稱、住所、法定代表人、聯(lián)系方式等。

　　第二條 合同應(yīng)載明訂立合同的目的和依據(jù)。

　　第三條 合同應(yīng)對(duì)融資融券交易所涉及的信用賬戶、融資與融券交易、擔(dān)保物、保證金比例、維持擔(dān)保比例、強(qiáng)制平倉等專業(yè)術(shù)語進(jìn)行解釋或定義。

　　第四條 合同應(yīng)載明甲乙雙方的聲明與保證，包括但不限于：

　�。ㄒ唬┘追骄哂泻戏ǖ娜谫Y融券交易主體資格，不存在法律、行政法規(guī)、規(guī)章及其他規(guī)范性文件等禁止或限制從事融資融券交易的情形。乙方是依法設(shè)立的證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)，并經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)（載明批準(zhǔn)文件名稱及文號(hào)），具有從事融資融券業(yè)務(wù)的資格。

　　（二）甲乙雙方均自愿遵守有關(guān)法律、行政法規(guī)、規(guī)章及其他規(guī)范性文件的規(guī)定。

　�。ㄈ�）甲乙雙方用于融資融券交易的資產(chǎn)（包括資金和證券，下同）來源合法。甲方向乙方提供擔(dān)保的資產(chǎn)未設(shè)定其他擔(dān)保，不存在任何權(quán)利瑕疵。

　�。ㄋ模┘追匠兄Z如實(shí)向乙方提供身份證明材料、資信證明文件及其他相關(guān)材料，并對(duì)所提交的各類文件、資料、信息的真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性和合法性負(fù)責(zé)。甲方同意乙方以合法方式對(duì)甲方的資信狀況、履約能力進(jìn)行必要的了解，并同意乙方按照有關(guān)規(guī)定，向監(jiān)管部門、中國證券業(yè)協(xié)會(huì)、證券交易所、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)等單位報(bào)送甲方的融資融券交易數(shù)據(jù)、信用證券賬戶注冊(cè)資料及其他相關(guān)信息。

　�。ㄎ澹┘追阶孕谐袚�(dān)融資融券交易的風(fēng)險(xiǎn)和損失，乙方不以任何方式保證甲方獲得投資收益或承擔(dān)甲方投資損失。

　�。�六）甲方承諾未經(jīng)乙方書面同意，不以任何方式轉(zhuǎn)讓本合同項(xiàng)下的各項(xiàng)權(quán)利與義務(wù)。

　　第五條 合同應(yīng)載明開立信用賬戶的有關(guān)內(nèi)容，包括但不限于：

　�。ㄒ唬┘追较蛞曳缴暾�(qǐng)開立實(shí)名信用證券賬戶，作為乙方"證券公司客戶信用交易擔(dān)保證券賬戶"的二級(jí)賬戶，用于記載甲方委托乙方持有的擔(dān)保證券的明細(xì)數(shù)據(jù)。甲方用于一家證券交易所上市證券交易的信用證券賬戶只能有一個(gè)。甲方信用證券賬戶與其普通證券賬戶的姓名或名稱應(yīng)當(dāng)一致。

　�。ǘ�）甲方按照有關(guān)規(guī)定在商業(yè)銀行開立實(shí)名信用資金賬戶，作為乙方"證券公司客戶信用交易擔(dān)保資金賬戶"的二級(jí)賬戶，用于記載甲方交存的擔(dān)保資金的明細(xì)數(shù)據(jù)。甲方只能開立一個(gè)信用資金賬戶。

　　第六條 合同應(yīng)約定融資融券特定的財(cái)產(chǎn)信托關(guān)系，具體如下：

　�。ㄒ唬┬磐心康�。甲方自愿將保證金（含充抵保證金的有價(jià)證券，下同）、融資買入的全部證券和融券賣出所得全部資金以及上述資金、證券所生孳息等轉(zhuǎn)移給乙方，設(shè)立以乙方為受托人、甲方與乙方為共同受益人、以擔(dān)保乙方對(duì)甲方的融資融券債權(quán)為目的的信托。

　�。ǘ�）信托財(cái)產(chǎn)范圍。上述信托財(cái)產(chǎn)的范圍是甲方存放于乙方"證券公司客戶信用交易擔(dān)保證券賬戶"和"證券公司客戶信用交易擔(dān)保資金賬戶"內(nèi)相應(yīng)的證券和資金，具體金額和數(shù)量以乙方"證券公司客戶信用交易擔(dān)保證券賬戶"和"證券公司客戶信用交易擔(dān)保資金賬戶"實(shí)際記錄的數(shù)據(jù)為準(zhǔn)。

　�。ㄈ�）信托的成立和生效。自甲乙雙方簽訂合同之日起，甲方對(duì)乙方"證券公司客戶信用交易擔(dān)保證券賬戶"和"證券公司客戶信用交易擔(dān)保資金賬戶"內(nèi)相應(yīng)證券和資金設(shè)定的信托成立。信托成立日為信托生效日。

　�。ㄋ模┬磐胸�(cái)產(chǎn)的管理。上述信托財(cái)產(chǎn)由乙方作為受托人以自己的名義持有，與甲、乙雙方的其他資產(chǎn)相互獨(dú)立，不受甲方或乙方其他債權(quán)、債務(wù)的影響。

　�。ㄎ澹┬磐胸�(cái)產(chǎn)的處分。乙方享有信托財(cái)產(chǎn)的擔(dān)保權(quán)益，甲方享有信托財(cái)產(chǎn)的收益權(quán)，甲方在清償融資融券債務(wù)后，可請(qǐng)求乙方交付剩余信托財(cái)產(chǎn)。甲方未按期交足擔(dān)保物或到期未償還融資融券債務(wù)時(shí)，乙方有權(quán)采取強(qiáng)制平倉措施，對(duì)上述信托財(cái)產(chǎn)予以處分，處分所得優(yōu)先用于償還甲方對(duì)乙方所負(fù)債務(wù)。

　�。�六）信托的終止。自甲方了結(jié)融資融券交易，清償完所負(fù)融資融券債務(wù)并終止合同后，甲方以乙方"證券公司客戶信用交易擔(dān)保證券賬戶"和"證券公司客戶信用交易擔(dān)保資金賬戶"內(nèi)相應(yīng)的證券和資金作為對(duì)乙方所負(fù)債務(wù)的擔(dān)保自行解除，同時(shí)甲乙雙方之間信托關(guān)系自行終止。

　　第七條 合同應(yīng)約定甲方從事融資融券交易的保證金比例及計(jì)算公式、保證金可用余額計(jì)算公式、可充抵保證金的有價(jià)證券范圍和折算率、標(biāo)的證券范圍，并載入以下內(nèi)容：

　�。ㄒ唬┘追綇氖氯谫Y融券交易前，應(yīng)按照乙方的要求提交足額保證金；保證金提交后，乙方向甲方提供融資融券服務(wù)。甲方提交的用于充抵保證金的有價(jià)證券應(yīng)符合證券交易所和乙方的規(guī)定。

　�。ǘ�）甲方提交的保證金、融資買入的全部證券和融券賣出所得的全部資金及上述資金、證券所產(chǎn)生的孳息等，整體作為擔(dān)保物，擔(dān)保乙方對(duì)甲方的融資融券債權(quán)。

　�。ㄈ�）乙方有權(quán)根據(jù)證券交易所的規(guī)定，確定、調(diào)整本公司標(biāo)的證券范圍、可充抵保證金有價(jià)證券范圍及折算率。

　�。ㄋ模┊�(dāng)甲方提交的擔(dān)保物價(jià)值與其融資融券債務(wù)之間的比例超過證券交易所規(guī)定比例時(shí)，甲方可以按照證券交易所規(guī)定和合同約定，轉(zhuǎn)出超出規(guī)定比例部分的擔(dān)保物。