國(guó)棟建設(shè)（600321）業(yè)務(wù)成功轉(zhuǎn)型，即將成為西南地區(qū)中纖板龍頭企業(yè)。2005年公司第一條20萬(wàn)立方中纖板生產(chǎn)線投產(chǎn)，今年三季度預(yù)計(jì)將有3條22萬(wàn)立方中纖板生產(chǎn)線投產(chǎn)，中纖板設(shè)計(jì)產(chǎn)能將達(dá)到87萬(wàn)立方，成為西南地區(qū)最大的中纖板制造企業(yè)。
    中纖板行業(yè)受政策鼓勵(lì)，需求前景看好。由于中纖板原材料主要是次小薪材、三剩物等，對(duì)木材的綜合利用效率較高，受到國(guó)家稅收方面的優(yōu)惠鼓勵(lì)，發(fā)展速度在三大板材（膠合板、中纖板、刨花板）中最快。中纖板行業(yè)下游主要是板式家具行業(yè)，由于森林資源的保護(hù)，家木家具受到限制，且近期國(guó)家提出了加快中小城鎮(zhèn)化和保障性住房建設(shè)，板式家具需求前景向好。另外，建筑裝修、地板、包裝等其他下游行業(yè)對(duì)中纖板需求不斷增加，也促使中纖板需求中長(zhǎng)期看好。
   總體而言，該行預(yù)測(cè)公司2009-2011年每股收益分別為0.21、0.45、0.84元，予以買入評(píng)級(jí)，按照2011年18倍受歡迎20倍PE，對(duì)應(yīng)價(jià)值區(qū)間15.12-16.80元。原材料價(jià)格波動(dòng)和出口復(fù)蘇情況是公司主要的風(fēng)險(xiǎn)因素。